Ambientado nos anos de 1980 em uma cidadezinha da costa britânica, um incomum garoto de 10 anos de idade chamado Edward (Bill Milner) cresceu em um asilo gerenciado por seus pais. Enquanto a mãe se esforça para manter os negócios da família e o pai depara-se com a crise da meia-idade, Edward se mantém ocupado gravando depoimentos dos idosos querendo descobrir os mistérios sobre a morte. Obcecado por fantasmas, Edward questiona sua própria existência até o dia em que conhece o recém-chegado Clarence (Michael Caine), um mágico aposentado com tendências liberais e anárquicas. Edward e Clarence darão início a uma bela amizade, que servirá para o jovem garoto aprender a viver seu momento e Clarence descobrir que seu passado está cada vez mais distante.